Payments 週報 · 2026-W43週報
PAY.NEWS
穩定幣監管落地，智能體支付升溫
本期涵蓋2026年10月19日至10月25日。支付穩定幣監管與應用同步推進：OCC敲定發行人監管框架，匯豐面向PayMe用戶推出港元穩定幣，JPM Coin擴展至Ethereum，Anchorage也與Western Union、Securitize達成合作。AI智能體支付從試點走向產品化，Visa、Mastercard探索企業付款，Walmart則為購物智能體設置限額與審批；監管機構開始討論智能體身份、授權和責任。支付基礎設施方面，HKEX將T+1結算目標推至2028年下半年，跨境即時支付網絡繼續擴展。銀行流動性支持、代幣化存款及金融機構的風險與合規要求也有新進展。
穩定幣監管與應用
本版導讀OCC敲定支付穩定幣發行人監管框架，涵蓋準備金、贖回、託管、資本及監督，顯示發行活動正進入更明確的聯邦監管安排。與此同時，匯豐向PayMe用戶推出受香港監管的港元穩定幣，JPM Coin擴展至Ethereum，Anchorage則與Western Union、Securitize開展穩定幣合作，應用延伸至轉帳、機構支付和代幣化結算。
PYMNTS10.22OCC敲定支付穩定幣監管框架，規則將於 Jan 18 生效
OCC敲定管轄範圍內支付穩定幣發行人的監管規則，涵蓋準備金、贖回、託管、風險管理、資本、報告和監督，並將於 Jan 18 生效。框架適用於國民銀行和聯邦儲蓄協會子公司、尋求聯邦批准的非銀行發行人及部分外國發行人；BSA、AML和OFAC制裁合規要求將由財政部協調另一項規則制定。
HSBC面向330萬餘名PayMe用戶推出港元穩定幣RedCoin
HSBC推出港元穩定幣RedCoin（RCHKD），面向超過330萬名PayMe用戶開放，用於親友轉帳及向香港超過100,000家商戶付款。用戶可在未來幾天於PayMe應用程式中啟用穩定幣錢包；RedCoin受香港金融管理局監管，並依據香港《穩定幣條例》獲准發行。
PYMNTS10.19JPMorgan將JPM Coin存款代幣擴展至Ethereum網絡
JPMorgan將其存款代幣JPM Coin擴展至Ethereum網絡，面向該行機構客戶提供。該代幣可用於加密行業客戶的區塊鏈付款，也可供金融機構以數字現金結算或抵押代幣化資產。Kinexys稱，其區塊鏈基礎設施自推出以來已處理超過$3 trillion，日均交易額超過$5 billion。
Anchorage與Western Union、Securitize達成兩項穩定幣合作
Anchorage與Western Union、Securitize在兩天內達成兩項合作，分別將其發行的穩定幣用於跨境匯款和代幣化交易結算。
Ledger Insights10.23SoFi推出年利率浮動為4.4%的零售代幣化存款SOFIE
SoFi推出SoFi Earn（SOFIE），這是由SoFi Bank提供、享有FDIC保障且支付浮動4.4%利率的代幣化存款。客戶需要消費或將資金轉移到鏈上時，可將其兌換為SoFi USD；該產品正面向SoFi Crypto會員逐步推出，持續至11月。
智能體支付與治理
本版導讀AI智能體開始進入企業付款和消費場景：Visa與BILL、Billtrust試點自動完成獲批發票付款，Mastercard展示多服務商預算支付方案，Walmart則允許用戶設置智能體購買限額和逐單審批。與此同時，FCA著手與業界制定智能體金融框架，銀行和券商對外部智能體轉移客戶資金仍設限制，權限、責任與風險控制成為落地關鍵。
PYMNTS10.20Visa 與 BILL、Billtrust 啟動智能體支付試點，自動完成供應商門戶發票付款
Visa 已與應付帳款和應收帳款解決方案提供商 BILL、Billtrust 啟動智能體支付合作試點，允許 AI agents 透過供應商門戶端到端發起並完成獲批的買方發票付款。
Fintech News Singapore10.21Mastercard 展示 AI 智能體如何用單一預算向多個服務商付款
Mastercard 展示了 Agent Pay for Machines 方案，AI 智能體可在單一獲批預算內向多個服務商付款，並已開放開發者早期訪問。該方案基於 x402，服務商返回「402 Payment Required」後，智能體生成經數字簽名的付款憑證，服務商驗證後交付服務，交易可先在鏈下完成並隨後兌換。
Walmart將推出Agent Profiles，允許用戶為AI購物智能體設置限額和審批
Walmart將推出Agent Profiles，讓消費者為每個AI購物智能體單獨設置購買限額和逐單審批。Agent Profiles預設要求審批，消費者也可設定$50、$100或$200等限額，Walmart仍可對限額內的購買追加審批。智能體無法接觸支付卡資料，也不能新增或修改支付方式；配套的Walmart Agent Gateway將以beta形式面向企業和開發者開放。
FCA將與業界共同開發智能體金融監管框架
FCA表示將與金融業、其他監管機構及前沿實驗室共同開發智能體金融框架，涵蓋代理身份、委託授權、責任和執行。FCA發布AI良好與不良實踐，要求機構把消費者放在首位，明確問責和人工監督，並為系統故障、供應商依賴及重大失敗或險情做好準備。FCA還在使用AI監管市場，包括為2028年納入其監管範圍的60,000家AML機構開發工具，並以代理工具監督約9,000家小型批發市場交易報告機構。
PYMNTS10.20JPMorganChase、Citigroup、Bank of America 與 Charles Schwab拒絕外部 AI 智能體轉移客戶資金
JPMorganChase、Citigroup、Bank of America 和 Charles Schwab均不允許外部 AI 智能體登入帳戶並轉移客戶資金，但保留經授權連接器的唯讀餘額訪問。
Fintech News Singapore10.22Visa 測試 AI 驅動的企業付款並推出新詐欺控制工具
Visa 正在為企業付款引入供應商分析、詐欺防範和發票自動化工具，SESA 2.0 自推出以來已識別出超過 US$600 billion 的潛在商業卡支付機會。
Fintech News10.22Visa推出商業支付分析、虛擬卡風控與AI代理付款能力
Visa宣布三項商業支付能力，涵蓋供應商支出分析、虛擬卡支付風控和AI代理完成B2B發票付款的現場試點。SESA 2.0結合AI驅動的供應商評分、Visa商業支付數據和買方基準；自推出以來，SESA已幫助金融機構發現超過$600 billion的潛在可刷卡支出。
Meta披露 Muse 智能體購物使用情況及 Stripe 支付安排
Meta CEO Mark Zuckerberg 表示，購物是 Muse 個人 AI 智能體最常見的用途，約 25% 的用戶讓它執行購物任務，平均購買金額為 $200。Muse 使用 Stripe 的 Link 數字錢包付款；Meta 稱其在美國和加拿大有約 10 million 名註冊用戶。
支付網絡與市場基礎設施
本版導讀香港交易所將證券市場由T+2轉向T+1的目標調整至2028年下半年，並計劃透過延長指令窗口、即時更新和狀態工具支持過渡。跨境支付連接也在擴展，Thunes新增委內瑞拉銀行帳戶即時匯款，DBS PayLah!接入台灣TWQR商戶網絡。與此同時，Google Cloud故障造成Revolut多項支付服務中斷，凸顯關鍵技術服務對支付連續性的影響。
Fintech News Hong Kong10.19HKEX將香港證券市場T+1結算目標調整至2028年下半年
HKEX計劃在2028年下半年將香港證券市場結算週期從T+2縮短至T+1，但仍取決於市場準備情況和監管批准。HKEX將透過延長指令窗口、增加即時更新與匹配、推出Settlement Profile Repository和Status Dashboard等三層框架支持過渡。遵循香港結算安排的南向Stock Connect交易也將轉為T+1。
Fintech News Singapore10.21Thunes 將委內瑞拉納入全球即時支付網絡
Thunes 現已允許銀行和支付服務商即時向委內瑞拉銀行帳戶匯款，並透過 Credito Inmediato Interbancario 處理轉帳。該通道面向匯款、自由職業者付款、移動錢包和現金領取，2025年委內瑞拉匯款流入估計為 US$6 billion，占 GDP 的 7 percent，其中約一半來自美國。
Fintech News Singapore10.21DBS PayLah! 將二維碼支付擴展至台灣，覆蓋逾250,000家商戶
DBS PayLah! 用戶現可在台灣逾250,000家商戶使用 TWQR 進行二維碼支付，覆蓋約三分之二的 TWQR 商戶網絡。超過3 million名 PayLah!
Google Cloud 故障導致 Revolut 多項支付服務中斷
Google Cloud 故障導致 Revolut 的銀行卡支付、轉帳和 ATM 提款等服務中斷，Revolut表示客戶資金和數據安全。Revolut 狀態頁顯示，報告發布時有 28 項服務部分不可用，Downdetector 收到超過 1,500 條用戶報告；公司未說明受影響客戶數量及全面恢復時間。
Digital Transactions News10.19Fiserv 將 Commerce Hub 面向全球提供
Fiserv 將 Commerce Hub 面向全球提供，企業級商戶可透過與 Fiserv 的單一連結管理支付，並以一次整合接入開戶准入、API、報告和運營控制。
銀行流動性與審慎監管
本版導讀ECB擴大EUREP覆蓋範圍並提高靈活性，為非歐元區央行提供以歐元抵押品擔保的流動性支持；HKMA則增加離岸人民幣回購融資額度並指定主要流動性提供者。監管方面，RBI修訂銀行槓桿率規則，ECB強調監管簡化不能削弱韌性，CPMI與IOSCO發布金融市場基礎設施業務風險指引，顯示流動性支持與風險管理並行推進。
European Central Bank一手10.21ECB擴大EUREP覆蓋與靈活性，強化歐元國際流動性支持
ECB今年增強了面向非歐元區中央銀行的EUREP，為其提供以高質量歐元計價抵押品擔保的歐元流動性後備支持。更新後的框架原則上向所有中央銀行提供常設准入，單家額度最高為€50 billion，單筆期限為一天至一週並可延長，完成准入的中央銀行可自2026年第四季度起提款。Philip R. Lane表示，EUREP主要支持歐元計價債券市場，swap lines則透過當地銀行信貸渠道補充流動性支持。
HKMA — Press releases (English)一手10.23HKMA指定12家離岸人民幣主要流動性提供者並將回購額度增至RMB22 billion
HKMA指定12家銀行為香港離岸人民幣市場的主要流動性提供者，任期兩年，自2026年10月27日起生效。指定後，PLP Scheme專用人民幣回購融資總額將從RMB20 billion增至RMB22 billion，以加強離岸人民幣市場的流動性支持。
印度儲備銀行修訂商業銀行資本充足率指引中的槓桿率規則
印度儲備銀行發布《商業銀行資本充足率審慎規範第十一號修訂指引》，修訂槓桿率最低要求、資本留存約束及風險暴露計算和披露規則。國內系統重要性銀行的最低槓桿率為 4%，其他銀行為 3.5%；印度境內全球系統重要性銀行分支機構須達到 3.5% 加適用的槓桿率緩衝。修訂指引自 2027 年 4 月 1 日起生效。
European Central Bank一手10.20ECB執委Frank Elderson：銀行監管可簡化，但不能削弱金融韌性
ECB執委Frank Elderson表示，銀行監管可以簡化和提高比例性，但不能演變為放鬆監管，金融韌性仍是穩定增長與競爭力的基礎。他建議將小型非複雜銀行的簡化監管門檻從€5 billion提高至€10 billion，預計可讓約150家銀行納入簡化制度。針對人工智能風險，銀行需重新評估網絡安全措施，並在10月底前提交相關行動計劃。
CPMI與IOSCO發布金融市場基礎設施業務風險與業務損失管理補充指引
CPMI與IOSCO於2026年10月14日發布關於金融市場基礎設施業務風險與業務損失管理的最終報告，作為對金融市場基礎設施原則（PFMI）的補充指引。日本銀行轉發了該報告及原文發布信息，相關內容面向金融市場基礎設施的風險管理。
RBI對Puducherry Co-operative Urban Bank Ltd發布六個月監管指令
印度儲備銀行（RBI）對Puducherry Co-operative Urban Bank Ltd發布監管指令，自October 21, 2026營業結束起，未經RBI書面批准，該行不得發放或續作貸款、進行投資、承擔負債或接受新存款等。
RBI 刪除商業銀行非期權衍生品合約限額條款，修訂指引即時生效
Reserve Bank of India 發布《商業銀行雜項第二修訂指引 2026》，刪除《商業銀行雜項指引 2025》第四章第 C 節「非期權衍生品合約限額」及第 37 段。修訂指引在發布後立即生效。
印度總理為 Reserve Bank of India 數據中心和網絡安全培訓學院揭幕
印度總理納倫德拉·莫迪為 Reserve Bank of India 在奧迪沙邦布巴內斯瓦爾新建的數據中心和網絡安全培訓學院揭幕。新數據中心將承載包括 RTGS 和 NEFT 在內的關鍵系統，培訓學院將培養網絡安全、AI 及其他新興技術方面的專業能力。